Forskellen mellem Angel Investment og Venture Capital
Engelinvesteringer er de investeringer, der foretages af uformelle investorer, der har den høje nettoværdi, mens der i tilfælde af venturekapital er investeringer taget fra venturekapitalfirmaerne, der finansieres af de virksomheder, der samler midler fra de forskellige institutionelle investorer eller enkeltpersoner.
Engelinvesteringer er normalt de tidligste investeringer i opstart af velhavende investorer, der potentielt bidrager til den nye forretning gennem deres rådgivning og erfaring bortset fra deres egne midler. Engelinvestorer er generelt tidligere iværksættere, der nyder at tage risikoen, nogle gange endda før de kommercialiserer ideen om den nye forretning.
Venturekapitalinvesteringer er tidlige investeringer, der normalt foretages i vækstvirksomheder af organisationer, der samler midlerne fra enkeltpersoner, virksomheder, pensionsfonde og fonde. Bortset fra fondsbidrag deltager venturekapitalister aktivt ved at repræsentere en del af investeringsselskabets bestyrelse, rekruttere den øverste ledelse og rådgive topledelsen i deres strategiske beslutninger. Venturekapitalister tager en beregnet risiko ved grundigt at undersøge vækstpotentialet for indtægterne i den virksomhed, der skal investeres, og de skal være særlig opmærksomme på due diligence, da de har et forvaltningsansvar over for de investorer, som de repræsenterer.
Angel Investment vs. Venture Capital Infographics
Lad os se de største forskelle mellem engleinvestering og risikovillig kapital.
Nøgleforskelle
- Angel-investering finansieres af investorer, der normalt er enkeltpersoner med høj nettoværdi (HNI'er), men venturekapitalinvesteringer finansieres af virksomheder, der samler midler fra flere individuelle og institutionelle investorer.
- Engelinvestorer er normalt tidligere succesrige iværksættere, der kan lide at tage en risiko og bruge deres erfaring til at bedømme ideerne, selv før de er blevet bevist eller kommercialiseret. Venturekapitalister er normalt professionelle investorer, der tager kalkulerede risici og er mere specifikke om due diligence på grund af deres tillidsforhold med poolede investorer.
- Under screening af investeringer fokuserer Angel-investorer mest på kvalitative faktorer som baggrunden for stiftere, årsagen til forretningssucces, produktmarkedstilpasning osv., Fordi de fleste nystartede virksomheder, der tiltrækker deres opmærksomhed, ikke har meget stabile kvantitative målinger at stole på. Venturekapitalister tager mere konkrete målinger i betragtning som omsætningsvækst, gennemsnitlig omsætning pr. Bruger (ARPU), kundernes levetid osv. Dette er mere på grund af risikovillig kapitalers større ansvar for at retfærdiggøre investeringsbeslutningen over for deres investorer.
- Angel-investorer kan lide at vejlede vejledning til opstartsejeren. Venturekapitalister har dog plads i bestyrelsen mod den udførte finansiering. Derfor er de mere involverede i den investerede organisations strategiske beslutningstagning.
Angel Investment vs. Venture Capital Comparative Table
| Kriterier | Angel Investment | Venturekapital | ||
| Betyder | I Angel-investeringer investerer individuelle investorer i en forretning før indtægter. | Investering foretages normalt i forretningen før rentabilitet af et firma, der samler penge fra enkeltpersoner og institutioner. | ||
| Risikoniveau | Denne investering er meget risikabel, da indtægtsstrømmen ikke er sikker. | Denne investering er forholdsvis mindre risikabel, da indtægtsstrømmen er bevist, men det investerede selskabs rentabilitet er endnu ikke fremtrædende. | ||
| Investeringsstørrelse | Investeringsstørrelsen er begrænset til et par millioner. | På grund af sammenlægningen af midler kan investeringsstørrelsen variere fra nogle få millioner til titusinder af millioner, da antallet af midler, der står til rådighed hos en venturekapitalist, er meget højere. | ||
| Type investering | Investeringstypen er gennem egenkapital og / eller SAFE (enkel aftale for fremtidig egenkapital), hvor den investerede forretning giver engelinvestoren ret til at købe aktier i fremtidige aktietilbud. | Investeringstypen er gennem egenkapital og / eller konvertibel gæld. | ||
| Tid til investeringsbeslutning og salgspitch | Denne investering tager kortere tid for beslutningstagning, da den involverer en individuel investor. | Venturekapitalister tager længere tid at tage investeringsbeslutningen, da de skal henvende sig til flere interessenter med forskellige interesser. Derfor er det hårdere at overbevise venturekapitalisten om investeringsbeslutningen. | ||
| Afkastpotentiale | Denne investering har et højt afkastpotentiale, undertiden endda 100 gange investeringen. | Venturekapital indebærer mere beregnede risici, hvor investeringsafkastet på et senere tidspunkt kan være meget lavere end Angel-investeringen. |
Konklusion
Både engleinvestering og risikovillig kapital er væsentlige drivkræfter for økonomisk vækst, da de tager et højt risikoniveau for at støtte nye organisationer. Etablerede virksomheder som Google, PayPal osv. Var startet ved hjælp af disse typer investeringer.
Så spørgsmålet opstår, hvilken investor han skal se efter, når man starter en ny virksomhed.
- Angel-investorer kan vælge begrænsede kontante udgifter, er lettere at overbevise på salgspositioner og er mere interesserede i en mentorrolle, hvilket indebærer mindre indtrængen i investeringsfirmaet. Derfor er Angel-investeringer ideelle til frøfinansiering, hvor den investerede organisation næppe har dokumenterede data som indtægtsstrøm til at overbevise investoren.
- I modsætning hertil, mens venturekapitalister kan investere et højere beløb i virksomheden, kræver de en plads i bestyrelsen. I tilfælde af, at behovet for midler er højt, da firmaet i vækstvirksomheder bliver nødt til at udholde beslutninger i overensstemmelse med en risikovillig kapitalist.
