Resultatopgørelse og forskelle i balance
Resultatopgørelse er et af virksomhedens årsregnskaber, der giver en oversigt over alle indtægter og udgifter over tidsperioden for at fastslå virksomhedens fortjeneste eller tab, mens balance er en af årsregnskabet for selskab, der præsenterer egenkapitalen, passiverne og virksomhedens aktiver på et bestemt tidspunkt.
Resultatopgørelse giver, hvordan virksomhedens forretningsudvikling har været i den givne periode, mens balancen er et øjebliksbillede af virksomhedens aktiver og passiver på et givet tidspunkt.
Sammenligningstabel
| Varer | Resultatopgørelse | Balance |
| Hvad er det? | Resultatopgørelsen viser, hvordan virksomheden har klaret sig i den betragtede periode. | Balancen giver os et samlet billede af virksomhedens økonomi. Den indeholder oplysninger om kilder til midler og anvendelser af midler. |
| Nøgleelementer? | Indtægter - Omsætningsresultater fra en virksomheds driftsaktiviteter (salg af varer, salgstjenester) Omkostninger og omkostninger - Disse afholdes ved generering af indtægter og drift af virksomheden. Overskud - Nettosaldoen er den fortjeneste, som virksomheden opnår. | Aktiver - Aktiver er virksomhedens økonomiske ressourcer. De er de nuværende og fremtidige økonomiske fordele opnået eller kontrolleret af en enhed som følge af tidligere transaktioner eller begivenheder. Aktiver er yderligere opdelt i to typer - kortfristede aktiver og langfristede aktiver. Forpligtelser - Forpligtelser er forpligtelser, der ejes over for andre på balancedagen. De skyldes nuværende forpligtelser for en bestemt enhed til at overføre aktiver eller levere tjenester til andre enheder i fremtiden som et resultat af tidligere transaktioner eller begivenheder. Aktionærkapital - Det tredje afsnit af en balance er aktionærers egenkapital. (Hvis virksomheden er enmandsvirksomhed, kaldes det ejerens egenkapital.) Størrelsen af aktiekapitalen er nøjagtigt forskellen mellem aktivbeløbene og forpligtelsesbeløbene. |
| Tidsperiode | Resultatopgørelsen udarbejdes for en periode. For eksempel rapporterer Colgate i sine 10K arkivering resultatopgørelser for perioden 1. januar til 31. december. | Balance er derimod på et bestemt tidspunkt. Colgate rapporterer sin balance pr. 31. december. |
| Finansiel analyse | Bruttomargin, driftsmargin, nettomargin, driftsudnyttelse, finansiel udnyttelse, ROE (bruger egenkapital fra balance) | Aktuel forhold, hurtig forhold, kontant dækningsgrad, tilgodehavende omsætningsgrad, lageromsætning, gæld omsætningsgrad, DSCR-forhold, afkast af samlede aktiver |
| Anvendelser | Resultatopgørelse hjælper ledelsen ved at give dem et samlet overblik over virksomheden. Omsætning kontra omkostninger, hvor rentabel virksomheden er og områder, som de skal fokusere på | Balance giver ledelsen den overordnede økonomiske sundhed i virksomheden - mængden af gæld, den samlede likviditetsposition for virksomheden, kontanter og kontantbalance osv. |
Resultatopgørelse kontra balanceformat
Vi forklarer, hvordan posterne er arrangeret i både resultatopgørelser og balancer, og så vil vi se på en billedlig gengivelse af dem.
Format for resultatopgørelse
- Først starter vi med "samlet salg / omsætning." Den samlede omsætning kan beregnes ved at multiplicere de samlede producerede enheder med prisen pr. Enhed. Dette kaldes "bruttoomsætning". Fra bruttoomsætning trækkes salgsafkast / salgsrabat, hvilket giver os "nettoomsætning."
- Derefter inkluderer vi “salgsomkostninger”, som er de omkostninger, der er direkte relateret til salg. Efter at have trukket "salgsomkostningerne" fra "nettoomsætningen" får vi "bruttofortjeneste / tab".
- Fra "bruttofortjeneste / tab" fratrækkes driftsomkostninger (salgs- og administrationsomkostninger, lønninger til personale, forsknings- og udviklingsomkostninger osv.). Driftsomkostninger er udgifter, der ikke er direkte relateret til salg. Derefter trækker vi også afskrivningen fra bruttofortjeneste / tab. Fradrag af driftsomkostninger og afskrivningsomkostninger fra bruttoresultat / tab ville give os driftsresultat eller EBIT (indtjening / tab før renter og skatter).
- Nu er der to ting, der skal gøres. For det første skal renteudgifterne trækkes fra EBIT, og for det andet tilføjes de renteindtægter, der er optjent fra virksomhedens "opsparingskonto". Og vi får PBT (fortjeneste / tab før skat).
- Endelig trækker vi skatten for at nå bundlinjen. Det kan være enten "nettofortjeneste" eller "nettotab", som også kaldes "fortjeneste / tab efter skat."
- Derefter skal vi beregne EPS. For eksempel, hvis vi har brug for at beregne EPS for Company MNC, og vi ved, at "nettoresultatet" er $ 500.000, og antallet af "udestående aktier" er 50.000, ville EPS være = ($ 500.000 / 50.000) = $ 10 pr. Aktie.
Lad os se på den billedlige gengivelse af resultatopgørelsesformat -
Bemærk: Antallet af udestående aktier ultimo 2015 og 2016 er henholdsvis 90.000 og 100.000.
Format for balancen
Lad os se på balancens format.
- Først skriver vi aktiverne i henhold til likviditeten. Det betyder, at vi først lægger de "nuværende aktiver" ned. Omsætningsaktiver inkluderer - Likvide beholdninger, kortfristede investeringer, varebeholdninger, handels- og andre tilgodehavender, forudbetalinger og periodiserede indtægter, afledte aktiver, aktuelle skatteaktiver, aktiver, der afholdes til salg mv.
- Efter omsætningsaktiver nedskriver vi "langfristede aktiver", som ikke kan konverteres til kontanter inden for et år. Langfristede aktiver inkluderer - Materielle aktiver, Goodwill, Immaterielle aktiver, Kapitalandele i associerede virksomheder og joint ventures, Finansielle aktiver, Aktiver til medarbejderfordele, Udskudt skatteaktiv mv.
- Det samlede antal kortfristede aktiver og langfristede aktiver kaldes "samlede aktiver".
- Efter de samlede aktiver inkluderer vi "kortfristede forpligtelser". Under kortfristede forpligtelser inkluderer vi - Finansiel gæld (kortvarig), handelsgæld og anden gæld, Periodeafgrænsningsposter, Hensatte forpligtelser, Afledte forpligtelser, Aktuelle indkomstskatteforpligtelser, Forpligtelser, der er direkte forbundet med aktiver, der holdes til salg, gæld, leverandørskat, der skal betales , skyldig indkomstskat, betalbar rente, bankovertræk, lønningsskat, forskud på kundeindskud, påløbne udgifter, kortfristede lån, kortfristede løbetider på langfristet gæld osv
- Efter kortfristede forpligtelser inkluderer vi "langfristede forpligtelser". Langfristede forpligtelser inkluderer - finansiel gæld (lang sigt), passiver til medarbejderfordele, hensættelser, udskudt skatteforpligtelse, anden gæld mv.
- Samlet af kortfristede og langfristede forpligtelser kaldes "samlede passiver".
- Endelig vil vi inkludere den sidste - "egenkapital". Sådan formaterer vi egenkapitalen -
Colgate eksempel til differentiering
Til fortolkning af resultatopgørelse og balance bruger vi lodret analyse eller fælles størrelsesopgørelse.
- For hvert år divideres linjeposter med resultatopgørelse med det respektive års Top Line (Nettoomsætning) nummer.
- For eksempel for bruttofortjeneste er det bruttofortjeneste / nettosalg. Ligeledes for andre numre
Fortolkning af Colgates resultatopgørelse
- I Colgate bemærker vi, at fortjenstmargenen (bruttofortjeneste / nettosalg) har ligget i intervallet 56% -59%.
- Vi bemærker også, at SG&A er faldet fra 36,1% i 2007 til 34,1% i året, der slutter 2015.
- Vi bemærker, at nettoresultatmargenen har været i intervallet 12% til 14,5%. Det faldt dog i 2015 til 8,6%
- Bemærk også, at driftsindtægterne faldt betydeligt i 2015.
- Effektive skattesatser steg også til 44% i 2015 (fra 2008 til 2014 var det i intervallet 32-33%).
Fortolkning af Colgates balance
- For hvert år divideres balancelinjeposter med det respektive års nummer på topaktiver (eller samlede passiver).
- For eksempel på tilgodehavender fra kunder beregner vi som tilgodehavender / samlede aktiver. Ligeledes for andre balanceposter
- Likvider er steget fra 4,2% i 2007 og udgør i øjeblikket 8,1% af de samlede aktiver.
- Tilgodehavender var faldet fra 16,6% i 2007 til 11,9% i 2015.
- Varebeholdningerne er også faldet fra 11,6% til 9,9% generelt.
- Hvad er inkluderet i “andre omsætningsaktiver”? Det viser en jævn stigning fra 3,3% til 6,7% af de samlede aktiver i løbet af de sidste 9 år.
- På passivsiden kan der være mange observationer, vi kan fremhæve. Tilgodehavender faldt kontinuerligt over de sidste 9 år og udgør i øjeblikket 9,3% af de samlede aktiver.
- Der har været et betydeligt spring i den langsigtede gæld til 52,4% i 2015.
- Ikke-kontrollerende interesser er også steget i løbet af 9 år og ligger nu på 2,1%
Konklusion
Balance kontra resultatopgørelse, de går hånd i hånd. Og hvis vi kun ser på resultatopgørelsen, vil vi gå glip af det helhedsbillede af virksomhedens økonomiske forhold. Hvis vi kun koncentrerer os om balancen, har vi ikke en anelse om bundlinjen.
Så du skal vide, hvordan man ser på begge dele på samme tid. Som investor hjælper disse to udsagn dig med at beregne de fleste forhold. Disse forhold hjælper dig med at få et klart billede af virksomheden, og derefter kan du beslutte, om du skal investere i virksomheden eller ej.
Resultatopgørelse kontra balancevideo
relaterede artikler
Dette har været en guide til resultatopgørelse vs. balance med en trinvis sammenligning. Her tog vi også praktiske eksempler på Colgate for at fremhæve forskellene mellem årsregnskabet. Du kan også se på følgende artikler -
- 4 Forskelle mellem drift og nettofortjeneste
- Enkeltmandsvirksomhed vs partnerskab
- Nettotab
- Trial Balance vs Balance
