Subprime-lån (definition, eksempler) - Top 4 typer

Indholdsfortegnelse

Hvad er Subprime-lån?

Hvad er Subprime-lån?

Subprime-lån er lån, som banken yder til enheder og enkeltpersoner, normalt med en rentesats, der er meget højere end markedet, og som har en betydelig risiko involveret i forbindelse med tilbagebetaling inden for det specificerede tidsrum, hvor risikoen kan forbedres på grund af forskellige årsager såsom långivere med lav indkomst.

Tidligere i 2007 blev USA og igen den globale økonomi hårdt ramt på grund af subprime-krise (relateret til realkreditlån). Efter et årti med et så stort økonomisk rod ser det ud til, at der er endnu en subprime-krise, og denne gang i “Auto Loan-segmentet”. Equifax påpegede, at kriminelle niveauer for billån er steget til niveauer set i 2007.

Typer af subprime-lån

Lån med justerbar rente : Dette er lån, der primært vil have en fast rente, og på et senere tidspunkt kan denne rente ændres til flydende. Et 2/28 lån kan tages som et eksempel i dette tilfælde. I hans lånetype er der en fast rente i de første 2 måneder af et 30 måneders lang tilbagebetalbart lån, og efter de første 2 år bliver renten variabel. Den flydende rente bestemmes på basis af forskellige indekser. Efter de første par perioder med en fast rente kan renten generelt skyde op eller stige gradvist. Der er dog lån, hvor renten fortsætter med at falde med tiden. I denne type lån er der generelt en yderligere mulighed for låntager, hvor han kan øge sin kredit score inden udløbet af den faste satsperiode.
Fastforrentede lån: I denne type lån er der en fast, men højere rente. Denne type lån har normalt en længere tilbagebetalingsperiode, som kan variere mellem 40 og 50 år i modsætning til den normale 30-årige periode. Denne langfristede tilbagebetalingsmodel for dette lån hjælper låntagere med en lav månedlig betaling sammenlignet med lånets rater. Renterne vil dog være højere end de fleste andre typer lån.
Rentelån: Dette er en type subprime, hvor betaling af rentebeløb og hovedstol er opdelt i forskellige perioder. Oprindeligt vil der være en periode på fem, syv eller ti år, hvor låntager kun betaler rentebeløb. Derefter begynder låntager efter denne periode at tilbagebetale lånets hovedbeløb. Mange gange har låntager også mulighed for at betale hovedstolen i den indledende periode, hvis det er muligt, men dette er ikke obligatorisk i denne type subprime-udlån. Denne type lån vil være nyttigt for låntagere, der har svingende indtjening.
Værdilån: Dette er en ny type subprime. I denne type lån skal låntager betale en mindre udbetaling, som svarer til næsten 10% af lånets hovedbeløb. Og efter udbetalingen skal låntager betale afdragene til en højere rente i en bestemt periode. Hvis betalingerne foretages korrekt i løbet af denne tidsperiode, beregnes lånets balancebeløb igen, og derefter fortsætter rentesatsen med at falde og svarer til primærrenten på et tidspunkt.

Subprime långivere

Enhver form for finansielle institutioner kan give disse lån. Men de fleste institutioner er ikke klar til at påtage sig de risici, der er forbundet med subprime-udlån, og de overvejer kun låntagere med primære egenskaber, idet de forsømmes dem, der ikke kan få prime-lån.

Der er dog institutioner, der kun fokuserer på de låntagere, der ikke kan betragtes som primære låntagere. Mange af disse organisationer er målrettet mod at opkræve høje satser i navnet på subprime-udlån, hvilket gør det vanskeligt for deres låntagere at tilbagebetale, hvilket til sidst får dem til at være i misligholdte lån, hvilket påvirker deres kreditvurderinger dårligt.

Fordele

Når de fleste af de finansielle institutioner grundigt kontrollerer kredit score eller den økonomiske baggrund for deres låntagere, mister mange låntagere adgang til prime lån. Ikke alle vil have nok aktiver eller en ren økonomisk historisk rekord, hvilket er, hvad de fleste banker skal overveje, før de godkender et lån.

I sådanne tilfælde kan disse låntagere vælge markedet for subprime-udlån. På subprime-markedet kan enhver, der ikke betragtes som berettiget til at få et prime-lån, få et lån, selvom det er til en meget højere rente. På subprime-markedet behøver kreditvurderinger ikke være perfekte for at få et lån.

Subprime-udlån kan ses som en god måde at opretholde eller øge den enkeltes kredit score på. Gæld, der ikke er betalt, kan påvirke ens kredit score alvorligt, og hvis man har en sådan gæld i deres historiske optegnelser, vil de ikke være berettigede til at få et prime-lån.

I sådanne tilfælde kan en låntager vælge et lån, der ikke kræver meget kredit, og bruge dette lånebeløb til at betale den tidligere gæld, som han havde svært ved at tilbagebetale. Dette lån kan afbetales i de kommende år, og dette vil mindske chancen for, at låntager får en dårlig kredit score. Så subprime-lån er en fantastisk måde at rette en låntagers kredit score på.

Ulemper

Subprime-låntagere såvel som långivere er tilbøjelige til større risici sammenlignet med prime-låntagere.
Renter kan være en god ressource til at identificere den tilknyttede risiko. Da subprime-udlån har flere kreditrisici end primære udlån, vil instituttet øge denne kreditrisiko ved at øge renten markant. Da renten er høj, er chancerne for, at en låntager løber ind i lånetilstanden, også høje.
Subprime-lån siges at have flere indledende behandlingsgebyrer end prime-lån. Da kreditrisikoen er høj i forbindelse med subprime-udlån, skal institutionerne udarbejde en masse dokumentation og følge andre yderligere procedurer, der skyder det oprindelige behandlingsgebyr op.
Selv om disse lån siges at være noget, der understøtter folk, der ikke er i stand til at få et primallån på grund af en lav kredit score, er der visse indkomstkrav inkluderet i dette.

De finansielle institutioner overvejer måske ikke låntagerens kreditværdighed, men de sørger for, om låntager har tilstrækkelig regelmæssig indkomst eller pengestrøm til at tilbagebetale lånebeløbet inden for den angivne tid eller ej. Dette gøres ved hjælp af forskellige dokumenter eller gennem en baggrundskontrol. Hvis en låntager ikke kan bevise, at han eller hun har tilstrækkelig indkomst til at tilbagebetale lånebeløbet i god tid, vil han eller hun ikke blive betragtet selv for et subprime-lån.

Subprime-krise 2007-08

Subprime-krisen er et fænomen, der fandt sted i USA i år 2008. Den havde ført til en landsdækkende recession og en landsdækkende banknødsituation.

Subprime-krisen opstod fra at 'samle' subprime og regelmæssige lån med realkreditobligationer (MBS), der normalt blev isoleret fra og solgt i et særskilt marked fra de primære lån. Disse 'bundter', som var en kombination af prime og subprime, var baseret på aktiver-backede værdipapirer. Derfor var den forventede forrentning fremragende, fordi subprime-långivere blev opkrævet højere præmier på lån, der igen var sikret mod meget omsættelig ejendom. Alle disse "back-ups" fik fagfolk til at tro, at denne ordning aldrig kan mislykkes (ligesom Titanic).

Flere subprime-lån havde en lav rente i de første par perioder, og dårligere forbrugernes misligholdelser blev ofte 'byttet' i starten. Men til sidst begyndte alle sådanne låntagere at gå i misligholdelsestilstand i stort antal. Den oppustede boligprisboble sprængte, ejendomsværdier faldt, og den reelle afkast på investering kunne ikke beregnes. Som et resultat kollapsede tilliden til disse instrumenter (bundterne), og ethvert lån, bortset fra primallån, blev betragtet som næsten et værdiløst og værdiforringende aktiv på trods af deres faktiske sammensætning eller ydeevne.

Subprime realkreditlån opstod fra 173 mia. $ I 2001 til et rekordniveau på 665 mia. $ I 2005, hvilket repræsenterede en stigning på næsten 300% som vist i nedenstående figur:

På grund af "originate-to-distribuere" -modellen efterfulgt af flere subprime-originatorer var der kun lidt overvågning af kreditkvaliteten, og der blev gjort en lille indsats for sanering, da disse subprime-lån blev urolige. Da de fleste låntagere var bange for den høje oprindelige betalingssats, valgte mange at få justeret rentesatserne, hvilket fik dem til at betale en lav rente i starten. Men den årlige stigning i satsen blev ikke betragtet alvorligt af de fleste låntagere, og den justering, der blev foretaget årligt, var mindst 2%.

Så hvis vi overvejer en sag, hvor lånebeløbet er $ 5.000,00 med en rente på 4% i en varighed på 30 år, vil den første betaling være lidt mindre end $ 2400 om måneden. Lad os nu overveje, at den faste satsperiode slutter efter 3 år, og at rentesatsen nu er 10% for de resterende 27 år. Dette betyder, at betalingen skal udføres til mere end $ 4200 om måneden. Da vi har set en stigning på 6 procentpoint i renten, har den betydet en stigning på 75% i den rate, der skal betales hver måned. Således blev oprindeligt ikke taget hensyn til denne stigning af låntagerne, hvilket fik dem til at ende i en vanskelig situation. Og endelig misligholdte de fleste låntagere deres subprime-lån, hvilket til sidst førte til det landsdækkende fiasko i banksystemet.

Næste Subprime-krise?

Efter et årti af 2007-08 subprime-krise ser det ud til, at bankerne har undladt at lære, og nu er subprime-krisen også opslugt af Auto-segmentet.

Subprime-krise i billån fungerer sådan -

For at øge salget yder bilforhandlerne i samarbejde med bankerne nye lån til køretøjer med lavere indkomst (selv med dårlige kreditvurderinger)
Banker øger med glæde deres lånebøger ved at godkende sådanne billån uden at foretage særlig omhu af købers betalingsevne.
Investeringsbankfolk forværrer situationen ved at købe så tusindvis af autolån og pakke dem sammen og gøre dem “eksotiske” med højere afkast.
Velhavende investorer og spekulanter hopper på sådanne eksotiske ordninger

Bloomberg rapporter påpegede, at banker solgte 26 milliarder dollars af disse eksplosive bundter af billån.

Konklusion

Udtrykket Subprime-lån henviser til praksis med at udstede lån til de mennesker, der er økonomisk bagud eller som har større sandsynlighed for at gå glip af tilbagebetalingsplanen på grund af forskellige uhyggelige situationer i forretning, arbejde eller liv.

Disse situationer kan meget vel omfatte tilfælde af skilsmisse, arbejdsløshed, medicinske nødsituationer osv. Eller ethvert andet lignende tilbageslag, der har magt til at forstyrre låntagerens evne til at betjene gælden. De lån, der ydes, og som holder risikoen forbundet med sådanne låntagere, kaldes subprime-lån.

Andre anbefalede artikler

Dette har været en guide til Subprime-lån, typer subprime-lån, dets fordele og ulemper. Du kan også se på følgende artikler for at forbedre din viden om fast indkomst.