Investering vs spekulation - Top 7 forskelle, du skal vide!

Forskelle mellem investering og spekulation

Investering er, når et værdipapir eller et aktiv købes med den hensigt at holde det i en langsigtet periode med henblik på, at det gradvist vil stige i værdi over denne periode, og spekulation kan betragtes som en mere risikobaseret transaktion, hvor det eneste formål er opnå fortjeneste ved den transaktion, der generelt er en kort sigt og ofte en enkelt transaktion.

Begge disse terminologier bruges generelt synonymt på grund af specifikke fælles egenskaber, men det har en afgrænsningslinje for at skelne mellem dem.

Enkelt sagt involverer investering at købe et aktiv eller et værdipapir med håb om, at det vil generere visse afkast i fremtiden. Spekulation involverer derimod et element af risiko i en finansiel transaktion, og hvordan tilstrækkelig fortjeneste kan optjenes af den samme.

Investeringerne er spredt over en lang tidshorisont, og fokus er på at få sikkerhed og stabilt afkast, mens de spekulerede aktiviteter vedrører aktiviteter i mindre end et år. I spekulation er målet at komme hurtigt tilbage og kan gå på kompromis med målet om sikkerhed.

Denne artikel er struktureret som nedenfor -

• Hvad er investering?
• Hvad er spekulation?
• Infografik
• Nøgleforskelle
• Sammenligningstabel
• Konklusion

Hvad er investering?

Investering indebærer tildeling af penge til køb af et aktiv, som ikke skal forbruges i øjeblikket, men i håb om, at det genererer en stabil indkomst eller forventes at blive værdsat i fremtiden. Udtrykket bruges meget bredt, da det påvirker enhver person i livet, der ønsker at etablere deres økonomiske fremtid.

Investering kan bruges til at definere enhver mekanisme, der kan generere afkast i fremtiden. Finansielt involverer det køb af aktier / obligationer, fast ejendom, guld eller gensidige fonde er nogle af de almindelige eksempler. F.eks. Vil man købe en andel af firma 'A' for $ 4 på det nuværende marked med håb om, at dens værdi efter sige 5 år vil være $ 8 eller mere, så hvis en investor beslutter at sælge, ville de have opnået en gevinst end hvad de havde købt til.

Produktion af varer, der bruges som input til yderligere produktion af andre varer, kaldes også en investering. Omfanget er ikke nødvendigvis begrænset til finansverdenen og kan også udvides til at omfatte personlige liv. For eksempel kan læring af et ekstra sprog vise sig at være en frugtbar investering, hvis man får en mulighed, der kræver at kende et ekstra sprog.

Økonomisk vækst kan også tilskyndes ved hjælp af sunde og beregnede investeringer, der involverer forretningsbeslutninger. Når et firma opretter eller køber helt nyt udstyr til produktion til forbedring af den samlede produktion inden for anlægget, får dette yderligere landets BNP til at stige. Der findes to former for investering, dvs. traditionelle investeringer og alternative investeringer. Nogle af de populære forekomster er:

Traditionel investering

• Aktier
• Obligationer
• Faste indskud
• Forsikringsmidler
• Guld og smykker

Alternativ investering

• Ejendom
• Private aktieinvesteringer
• Antikke samlerobjekter
• Malerier
• Hedgefondinvesteringer
• Strukturerede produkter

Investering er et af de mest kritiske aspekter af finansiel planlægning for at sikre, at de tjente penge ikke lyver uproduktive. De penge, der optjenes i dag, vil ikke have den samme værdi 5 år senere, bortset fra den iboende værdi. Derfor er det ikke tilstrækkeligt at spare penge alene til at nå fremtidige økonomiske mål. Nogle af de vigtigste grunde til en investering af penge er:

• Investering i forskellige økonomiske veje sikrer vækst i penge i stedet for at forblive på bankkontoen med meget beskedent afkast.
• Udbytteafkastene hjælper med at tage sig af nødsituationer såsom medicinske udgifter mv.
• For personlig investering kan hele familiens fremtid sikres, såsom børns uddannelses- og ægteskabsudgifter.
• Skatteminimering er en yderligere fordel for regeringer overalt i verden, der tilbyder fordele til enkeltpersoner og virksomheder til at foretage investeringer, hovedsageligt hvis de er tilknyttet regeringen for statslige institutioner.
• Inflation kan håndteres med succes. Inflationen vil fortsætte med at stige, og afkast fra besparelser er ikke nødvendigvis nok. Værdien forbundet med pengemængden svækkes med stigende inflation. Effekten af ​​inflationen i at reducere værdien af ​​aktiver kan kontrolleres ved at investere og generere afkast på corpus.
• Det er en attraktiv måde at tjene penge på akkumuleret formue. F.eks. Leje optjent fra en ejendomsinvestering eller aktier, der er købt.

Hvad er spekulation?

Spekulation har ikke en præcis definition, men involverer køb af et aktiv for at opnå fortjeneste ved efterfølgende prisændring og eventuelt salg. Spekulanterne forkæler sig med omsættelige aktiver, der ikke har lang levetid.

Spekulationen indebærer et relativt højere risikoniveau og mere usikkerhed om afkast, selvom det kan være på samme linje som en investor. Disse spekulanter er generelt trænet og handler, når sandsynligheden er høj i deres favør. De er meget stolte af deres mening og overvejer at placere en høj præmie på det. Beslutninger overvejes, når atmosfæren er af panik, forvirring eller høje niveauer af optimisme, men stadig går imod strømmen.

Sandsynligheden for den modsatte situation er vanskelig at forekomme, men hvis den gør det, kan spekulanterne tjene et betydeligt beløb på det. F.eks. Hvis aktiemarkedet gennemgår en bullish fase, og scenariet er optimistisk, er chancerne for fald relativt mindre. Spekulanter kan stadig forudsige, at en bearish fase snart vil ankomme og placere deres væddemål i overensstemmelse hermed. Hvis den bearish fase forekommer, tjener spekulanter en enorm margen, da de forudsagde, når væddemål var imod deres mening.

Mange betragter måske spekulanter som farlige spillere, selvom de leverer den meget krævede likviditet på markedet, hvilket er vigtigt for effektivitet på markedet. I visse sektorer, såsom råvarer, giver spekulanter betydelig likviditet, ellers var de eneste deltagere fødevarevirksomhederne og landmændene, der måske har begrænset evne til at investere og påtage sig risikoen.

Med mindre deltagere ville budspørgsmålsspredningen være mere omfattende og sværere at finde en modstykke i tilfælde af handelslukning. Den resulterende illikviditet vil væsentligt øge risikoen på markedet og tilbyde en mulighed for at tjene mere, det er her spekulanten kontanter ind.

Spekulation kan også øge den kortsigtede volatilitet og risiko og derved øge priserne og føre til aktivbobler svarende til ejendomsmarkedet 2005-06 i USA. Rentesatserne var lave, og spekulanterne satsede på, at boligpriserne fortsatte med at stige, da flere enkeltpersoner vil købe boliger (ved hjælp af gearing) for at sælge dem, når priserne stiger yderligere med stor fortjeneste. Salget af huse, der fulgte, definerer en situation med et spekulativt marked.

Investering vs. spekulationsinfografik

Kritiske forskelle mellem investering og spekulation

1. En investering involverer et aktiv med håb om at sikre afkast over hovedbeløbet i fremtiden. På den anden side består spekulation i at gennemføre en risikofinansiel transaktion for at opnå store gevinster fra en enkelt transaktion.
2. Investeringer afholdes normalt i en længere periode, normalt mere end et år. Forekomster som fast ejendom og livsforsikring holdes i tidshorisonter som 25-30 år. Spekulation holdes i en kort periode, normalt mindre end et år, og kan endda være på en kommende begivenhed.
3. Størrelsen af ​​en påtaget risiko er relativt moderat sammenlignet med spekulation. Da investering hovedsageligt foretages af middelklassen, der arbejder for samfundet, vil de lægge de ekstra penge på deres hårde arbejde, som de forventer at tjene et stabilt afkast. De er klar til at dele med deres opsparing, hvis det giver et bestemt afkast. Spekulationer vil fokusere på at få høje afkast på relativt kortere tid, og dermed er risikovilligheden meget høj.
4. En investor bruger deres egne midler til investering, mens spekulanter vil bruge lånte midler og lokke låntagerne med attraktivt afkast.
5. Ovenstående punkt afspejler også investorernes og spekulanternes holdning. Investorer vil generelt følge en forsigtig og konservativ tilgang, mens de overvejer investeringen sammen med den risikovillighed, de kan absorbere. Spekulanter tror på en aggressiv tilgang, der fremhæver angreb, men skødesløs holdning. Da afkastet er alt for attraktivt, og vinduet med muligheder er meget lille, vil denne adfærd let blive reflekteret.
6. Investorerne forventer at tjene på værdien af ​​et aktiv, mens spekulanter fokuserer på at udtrække overskud fra prisændringer på grund af efterspørgsel og udbudskræfter.
7. Mens de træffer beslutninger, vil investorerne udføre omfattende undersøgelser og fokusere på de grundlæggende faktorer i virksomheden, såsom den økonomiske stilling, forholdsanalyse osv., Mens spekulative beslutninger er baseret på tekniske diagrammer, markedsdynamik og modtaget personlig mening / tip.
8. Mulighederne for at overveje investeringer vil fokusere på Blue chip-selskaberne på aktiemarkedet, opsparingskonto, forsyningsfond osv., Men spekulanter vil fokusere på områder som råvaremarkedet, optionshandel, væddemål osv.
9. Investering giver ikke anledning til praksis som insiderhandel eller mulig lækage af information, som kan observeres i spekulative aktiviteter, da afkastet i dem er lukrativt.
10. Niveauet for tålmodighed og offer er relativt stort i tilfælde af investeringer, men ikke i tilfælde af spekulation. Imidlertid multipliceres sandsynligheden for tab i spekulative aktiviteter.
11. Investeringsaktiviteter registreres separat i en virksomheds balance, men spekulation registreres ikke separat. Afhængig af det afkast, de tilbyder, kan en sådan aktivitet enten klassificeres som underinvestering eller under kategorien 'Andre aktiver / diverse indtægter'.
12. Pengebeløbet til investeringsaktiviteter er relativt mindre og afhænger af individets / organisationens evne, men spekulation kræver store midler til at udføre aktiviteterne.

Investering vs. spekulation - sammenligningstabel

Grundlag for sammenligning		Investering		Spekulation
Betyder		Køb af et aktiv / sikkerhed for at sikre stabile afkast		Udførelse af en risikabel finansiel transaktion med håb om fortjeneste
Tidshorisont		Langsigtet		Kortvarig generelt mindre end et år
Risikoniveauer		Moderat		Høj
Anvendelse af midler		En investor, der bruger midler fra sig selv		Lånte midler
Investor holdning		Forsigtig og konservativ		Aggressiv med et element af skødesløshed
Beslutningskriterier		Grundlæggende og grundlæggende faktorer, dvs. virksomhedens / sektorens økonomiske resultater		Tekniske diagrammer, markedspsykologi og individuel mening
Forventninger om retur		Beskeden, men kontinuerlig		Et højt afkast.

Vigtig note

Man bør ikke blande spekulation med spil. Mange gange vil begge disse udtryk blive brugt sammen, hvilket giver et indtryk, at det betyder det samme, men det er det ikke. Spil involverer at indsætte penge på en begivenhed, der har et usikkert resultat i håb om at vinde flere penge uden beregning. Det er rent et hasardspil med oddsene, ikke nødvendigvis med spilleren.

For eksempel vil en gambler overveje et spil amerikansk roulette snarere end at spekulere i råvaremarkedet. Udbetalingen er dog kun 35 til 1, mens oddsen mod at vinde er 37 til 1.

Således, hvis væddemålet er værd $ 5 på et enkelt nummer, er den potentielle indkomst $ 175, men en mulighed for at vinde dette beløb er 1/37, og hvis det valgte nummer ikke ankommer, går $ 5 også tabt.

Konklusion

Selvom de fleste af egenskaberne ved investering og spekulation overlapper hinanden, skal man forstå forskellene, der adskiller hinanden.

Man skal bemærke, at alle investeringer er spekulation, men alle spekulationer er ikke nødvendigvis investeringer. Målet med begge er at tjene overskud; kun metoden indebærer en forskel. Der er intet korrekt eller forkert i fremgangsmåden, men det afhænger af individets langsigtede mål og det kvantum af risiko, de er villige til at bære.

Sandheden i sagen er, at enhver aktivitet, vi udfører, involverer spekulation. Individet kommer åbent og bruger sin vurdering til at forudsige det fremtidige forløb og handle i overensstemmelse hermed. Denne ejendommelige psykologi får mange investorer til at undgå visse aktier eller obligationer på grund af dens uforudsete muligheder, der får investorer til at bedømme sikkerhed efter det tilbudte afkast og stabilitet. Hvis sikkerhed betaler ud over en bestemt tærskel, klassificeres den som 'spekulativ' og er ikke noget for dem.

Derfor skal man være opmærksom på fordele og ulemper ved begge disse situationer og bevare opmærksomheden, før man kommer til en beslutning og ikke udelukkende som en investerings- eller spekulationsaktivitet. Elementet af hasardspil skal heller ikke overses fuldstændigt, og viden om det samme skal holdes i tankerne, inden der træffes en beslutning.