Definition af bærende værdi
Regnskabsmæssig værdi er den rapporterede kostpris for aktiver i selskabets balance, hvor dens værdi beregnes som den oprindelige kostpris mindre end de akkumulerede afskrivninger / nedskrivninger, og immaterielle aktivs værdier beregnes som de faktiske omkostninger minus afskrivninger / nedskrivninger.
Med enkle ord er det værdien af et aktiv i regnskaberne / balancen minus afskrivning på aktivets værdi på baggrund af aktivets brugstid. Med andre ord kan vi sige, at det er lig med et aktivs bogførte værdi, fordi det ikke er det samme som et aktivs marked / dagsværdi.
Den bogførte værdi af en obligation adskiller sig fra beregningen af den bogførte værdi af obligationer. Det betyder det beløb, der er angivet i selskabets balance på datoen for dets udstedelse. Det er en samlet sum af dets pålydende værdi og amortiseringspræmien eller rabatten. Det kaldes også den regnskabsmæssige værdi eller værdien af obligationens bog.
Værdiformel og beregning
Nedenfor er formlerne for den regnskabsmæssige værdi af aktivet og obligationen.
Aktivets bogføringsværdi = Aktivets oprindelige pris - Afskrivningsværdi Obligationsværdien = Obligationens pålydende værdi + Ikke-amortiseret præmie - Ikke-amortiseret rabat
Eksempler
# 1 - Regnskabsmæssig værdi af aktiver
Lad os antage; et firma ejer et anlæg og maskiner på $ 1.00.000, der skal bruges til produktion af bestemte produkter fra virksomheden. Ovenstående maskiner har en afskrivningsværdi på f.eks. $ 4000 og har en brugstid på 15 år.
Vær opmærksom på, at omkostningerne ved anlæg og maskiner inkluderer omkostninger til transport, forsikring, installation og andre testafgifter, der er nødvendige for at gøre aktivet klar til brug.
Desuden betyder afskrivning at sænke værdien af materielle aktiver på grund af dets slitage. Materielle aktiver betyder anlæg og maskiner, møbler, kontorudstyr osv.
# 2 - Værdien af obligationen
Når prisen på obligationer er for høj, betaler investorer en højere præmie på obligationens pris. Hvis obligationsprisen er lav, køber investorerne det samme til den nedsatte pris, også afhængigt af markedsrenten på datoen for obligationsudstedelsen. Disse præmier og rabatter afskrives i løbet af obligationens løbetid, så obligationen modner sin bogførte værdi, der er lig med obligationens pålydende værdi.
Med enkle ord kan vi sige, at den regnskabsmæssige værdi af obligationen betyder, at obligationens pålydende værdi tilføjer ikke-amortiseret præmie og mindre uafskrivet rabat. Det samme rapporteres i selskabets balance og kaldes også den bogførte værdi af en obligation.
For eksempel den pålydende værdi af obligationen er $ 1000, og datoen for udstedelsen af obligationer er en st januar 2019 og udløbsdatoen er 31 st December 2021. Lad os antage kuponrente på 5%.
Når obligationen er udstedt, kræver investorerne nu et afkast på 4%.
Først og fremmest skal vi kontrollere, om obligationen udstedes med en præmie eller rabat. Vi skal være opmærksomme på markedsrenten, der er 4%. Rentesatsen, dvs. 4%, er mindre end kuponrenten, dvs. 5%. Derfor udstedes obligationen til en præmie, dvs. $ 1250. Antag, at der efter to år afskrives $ 100. Således er obligationens regnskabsmæssige værdi $ 1000 plus $ 150, dvs. $ 1150. Og omvendt, hvis markedsrenten er 6%, skal obligationen sælges med en rabat.
Forskel mellem den regnskabsmæssige værdi og dagsværdien
| Bærende værdi | Dagsværdi | |
| Det er den bogførte værdi eller aktivværdien, der er aktivets faktiske omkostning. | Dagsværdien af aktiver og forpligtelser beregnes på mark-to-market. | |
| Baseret på tallene fra en virksomheds balance | Mens tallene for dagsværdi viser værdien af de aktiver, der sælges på det åbne marked. | |
| Beregnet ved at tage forskellen mellem aktiverne og passiverne på balancen, også kendt som virksomhedens nettoværdi; | Beregnet ved at multiplicere markedsprisen pr. Aktie med antallet af udestående aktier; | |
| Baseret på aktivets historiske omkostninger. | Baseret på aktivernes aktuelle markedspris. |
